Πτωτική αντίδραση των αγορών στην ήττα Τραμπ στις ενδιάμεσες των ΗΠΑ

Τα futures των αμερικανικών δεικτών κινούνται σήμερα χαμηλότερα, μετά τη μεγάλη νίκη των Δημοκρατικών στις ενδιάμεσες εκλογές των ΗΠΑ. Οι Δημοκρατικοί επικράτησαν στη Βουλή των Αντιπροσώπων και στη Γερουσία, καθώς και σε κρίσιμες αναμετρήσεις για τις κυβερνήσεις πολιτειών.

Τα futures του S&P 500 χάνουν 0,34% και του Nasdaq 0,46%. Τα futures του Dow Jones υποχωρούν κατά 89 μονάδες, ή 0,15%, έχουν όμως απομακρυνθεί από τα χαμηλά που κατέγραψαν τις πρώτες ώρες, όσο έφταναν τα αποτελέσματα.

Με βάση τα στοιχεία που είναι γνωστά έως τώρα, οι Δημοκρατικοί φαίνεται να ελέγχουν και τα δύο σώματα του Κογκρέσου.

Οι επενδύσεις στην τεχνητή νοημοσύνη στο προσκήνιο

Αναλυτές της Wall Street εκτιμούν ότι μια σαρωτική νίκη των Δημοκρατικών, το αποκαλούμενο «μπλε κύμα», μπορεί να πιέσει τις αγορές, ιδίως τις μετοχές που σχετίζονται με υποδομές τεχνητής νοημοσύνης (AI). Στην αγορά υπάρχει φόβος ότι η ενισχυμένη πολιτική θέση των Δημοκρατικών μπορεί να οδηγήσει σε αυστηρότερους κανόνες για την ανέγερση κέντρων δεδομένων σε όλη τη χώρα.

Οι μετοχές του κλάδου δέχονται ήδη πιέσεις τις τελευταίες εβδομάδες, μέσα σε ανησυχίες ότι οι μεγάλοι τεχνολογικοί όμιλοι επιβραδύνουν τις δαπάνες τους για υποδομές τεχνητής νοημοσύνης.

Χαρακτηριστικά, οι μετοχές των Microsoft, Amazon και Nvidia υποχωρούσαν στις μετασυνεδριακές συναλλαγές μέσω της πλατφόρμας Robinhood. Η CoreWeave, που δραστηριοποιείται σε υποδομές υπολογιστικού νέφους και τεχνητής νοημοσύνης, χάνει 3,7%. Η SpaceX του Έλον Μασκ καταγράφει απώλειες 5%.

Αφορμή αποτελεί η επικράτηση Δημοκρατικών υποψηφίων σε κρίσιμες πολιτείες, η οποία γεννά ερωτήματα για την ανάπτυξη των κέντρων δεδομένων. Την ίδια ώρα, η αγορά δείχνει ήδη επιφυλακτική απέναντι στις κεφαλαιουχικές δαπάνες των μεγάλων εταιρειών τεχνολογίας.

Εκτός από την τεχνητή νοημοσύνη, εκτιμάται ότι μια σαρωτική νίκη των Δημοκρατικών θα μπορούσε να μειώσει τις προσδοκίες για νέες φιλοεπιχειρηματικές πολιτικές, όπως φορολογικές ελαφρύνσεις, και να εντείνει τον έλεγχο σε κλάδους όπως οι τράπεζες.

Αντίθετη εικόνα παρουσιάζουν στις μετασυνεδριακές συναλλαγές οι μετοχές των ανανεώσιμων πηγών ενέργειας. Οι επενδυτές θεωρούν ότι ο έλεγχος του Κογκρέσου από τους Δημοκρατικούς μπορεί να ανακόψει τις πολιτικές του προέδρου Ντόναλντ Τραμπ που έχουν επιβαρύνει τον κλάδο. Το ETF Invesco Solar κερδίζει 3%.

Ο Ντόναλντ Τραμπ επιχείρησε να υποβαθμίσει το ενδεχόμενο πολιτικής αντιπαράθεσης. Σε συνέντευξή του στη Wall Street Journal δήλωσε ότι περιμένει συνεργασία με τους Δημοκρατικούς. «Νομίζω ότι θα συνεργαστούμε με τους Δημοκρατικούς και θα τα πάμε πολύ καλά μαζί τους», είπε.

Χαμηλότερα οι αποδόσεις των ομολόγων των ΗΠΑ

Υποχωρούν παράλληλα οι αποδόσεις των αμερικανικών κρατικών ομολόγων, με τους επενδυτές να στρέφονται σε ασφαλέστερα καταφύγια μέσα στην επιδείνωση του κλίματος στις μετοχές.

Η απόδοση του 10ετούς αμερικανικού ομολόγου μειώθηκε σχεδόν 5 μονάδες βάσης, στο 4,902%. Η απόδοση του 30ετούς τίτλου σημείωσε πτώση 5,29%, σύμφωνα με τα στοιχεία των συναλλαγών. Η απόδοση του διετούς ομολόγου υποχώρησε 6 μονάδες βάσης, στο 4,55%.

Ο VIX ξεπερνά τις 20 μονάδες

Παράλληλα, ανεβαίνουν τα futures του δείκτη μεταβλητότητας VIX στο χρηματιστήριο του Σικάγο (Cboe). Πρόκειται για τον δείκτη που μετρά τις προσδοκίες της αγοράς ως προς τη μεταβλητότητα των μετοχών και αποκαλείται «δείκτης φόβου» της Wall Street.

Τα futures του VIX βρίσκονταν στις 20,90 μονάδες, πάνω από το όριο των 20 μονάδων, επίπεδο που θεωρείται ένδειξη αυξημένης ανησυχίας των επενδυτών.

Με αρνητικό πρόσημο τα ευρωπαϊκά futures

Και τα futures των ευρωπαϊκών χρηματιστηρίων δείχνουν αρνητικό πρόσημο ενόψει του ανοίγματος των συναλλαγών σήμερα. Οι επενδυτές σταθμίζουν τις πολιτικές εξελίξεις στις ΗΠΑ και το πώς μπορεί να επηρεάσουν επιχειρήσεις και αγορές.

Τα futures του πανευρωπαϊκού δείκτη Stoxx 50 χάνουν 0,35%. Στη Βρετανία, τα futures του FTSE 100 υποχωρούν 0,64% και στη Γερμανία ο DAX 0,46%. Στη Γαλλία, τα futures του CAC 40 κινούνται χαμηλότερα κατά 0,28%, ενώ στην Ιταλία ο FTSE MIB σημειώνει απώλειες 0,21%.

Μικτή εικόνα στα χρηματιστήρια της Ασίας

Μικτές τάσεις καταγράφηκαν στα χρηματιστήρια της περιοχής Ασίας-Ειρηνικού. Πέρα από τις ενδιάμεσες εκλογές, προβλημάτισαν τα στοιχεία για τις υπηρεσίες στην Κίνα, που έδειξαν επιβράδυνση της ανάπτυξης, αν και ο τομέας παρέμεινε σε τροχιά επέκτασης. Ο αντίστοιχος δείκτης στην Αυστραλία, αντίθετα, πέρασε σε περιοχή συρρίκνωσης.

Στην Ιαπωνία, ο Nikkei 225 υποχώρησε 1,41%. Στη Νότια Κορέα, ο Kospi κέρδισε 0,62%, ενώ στην Αυστραλία ο S&P/ASX 200 έκλεισε με απώλειες 0,59%.

Θετικό ήταν, αντίθετα, το κλίμα στις κινεζικές αγορές. Ο Shanghai Composite ενισχύθηκε 1,44% και ο Shenzhen Composite ανέβηκε 2,88%. Στο Χονγκ Κονγκ, ο Hang Seng κατέγραψε κέρδη 1,35%, δηλαδή 260 μονάδες.

Πιέσεις στις μετοχές ημιαγωγών της Ασίας

Ιδιαίτερη προσοχή συγκέντρωσαν ωστόσο οι μετοχές των εταιρειών ημιαγωγών στην Ασία. Δυναμώνουν οι ανησυχίες για ενδεχόμενους περιορισμούς στην ανάπτυξη υποδομών τεχνητής νοημοσύνης στις ΗΠΑ, ενώ ο κλάδος δέχεται ήδη πιέσεις λόγω αμφιβολιών για την πορεία των επενδύσεων.

Στην Ιαπωνία, η SoftBank Group έχασε περισσότερο από 8%. Η Disco, που κατασκευάζει εξοπλισμό για την παραγωγή ημιαγωγών, υποχώρησε 10,19%. Η Advantest έχασε πάνω από 8%, η Renesas Electronics 7,64% και η Tokyo Electron 7,04%.

Χαμηλότερα κινήθηκαν και οι κορυφαίες εταιρείες του κλάδου στη Νότια Κορέα. Η SK Hynix υποχώρησε 5,08% και η Samsung Electronics 3,87%. Η Seoul Semiconductor σημείωσε απώλειες 4,37%. Στην Ταϊβάν, η TSMC έχασε 1,09%.

Κέρδη 2% για τον χρυσό

Ανοδικά κινούνται παράλληλα ο χρυσός και τα υπόλοιπα πολύτιμα μέταλλα, καθώς πολλά χαρτοφυλάκια αναζητούν επενδυτικό καταφύγιο. Στήριξη στις τιμές δίνουν επίσης η υποχώρηση του δολαρίου και η πτώση των αποδόσεων των αμερικανικών κρατικών ομολόγων.

Ο χρυσός κερδίζει 2%, στα 3.999,67 δολάρια ανά ουγγιά. Το ασήμι ανεβαίνει 2,83%, στα 51,07 δολάρια ανά ουγγιά, και η πλατίνα 0,98%, στα 1.438,43 δολάρια. Το παλλάδιο καταγράφει κέρδη 1,86%, στα 942,93 δολάρια ανά ουγγιά.

Απώλειες σε Bitcoin και Ethereum

Αντίθετη πορεία ακολουθούν τα σημαντικότερα κρυπτονομίσματα. Οι επενδυτές επιχειρούν να εκτιμήσουν τις πιθανές επιπτώσεις στη ρύθμιση της αγοράς ψηφιακών περιουσιακών στοιχείων.

Το ποιοι θα απαρτίζουν το νέο Κογκρέσο μπορεί να αλλάξει τις προοπτικές νομοθετικών πρωτοβουλιών για τον κλάδο. Ανάμεσά τους βρίσκεται και το προτεινόμενο νομοσχέδιο CLARITY Act, που αφορά τη ρυθμιστική σαφήνεια στην αγορά κρυπτονομισμάτων.

Το Bitcoin χάνει 1,32%, στα 76.313,43 δολάρια, και το Ethereum υποχωρεί 1,10%, στα 2.247,06 δολάρια.

Η ιστορική απόδοση του S&P 500 μετά τις ενδιάμεσες

Η νευρικότητα είναι αυξημένη, όμως τα ιστορικά στοιχεία για τις αγορές μετά τις ενδιάμεσες εκλογές στις ΗΠΑ δείχνουν άλλη εικόνα. Ανάλυση του CNBC για την πορεία του S&P 500 μετά τις εκλογικές αναμετρήσεις από το 1980 έως το 2024 δείχνει μέση άνοδο 0,2% την πρώτη ημέρα μετά τις εκλογές και 1,1% τον επόμενο μήνα.

Σε βάθος ενός έτους, η μέση απόδοση διαμορφώθηκε στο 13,8% και ο δείκτης κατέγραψε άνοδο στο 91% των περιπτώσεων. Η εικόνα γίνεται ακόμη ισχυρότερη όταν εξετάζονται μόνο οι ενδιάμεσες εκλογές. Ο S&P 500 σημείωσε άνοδο μετά από καθεμία από τις τελευταίες 11 αναμετρήσεις, από το 1982 έως το 2022, με μέση απόδοση στο δωδεκάμηνο 13,7%.

Μείνετε σε επαφή μαζί μας:
Κάντε like κι ακολουθήστε τη σελίδα μας στο Facebook
Στο Twitter: Follow